Werknemer Stock Options: Definisies en Sleutelbegrippe Deur John som. CTA, PhD, stigter van HedgeMyOptions en OptionsNerd Lets begin met die deelnemers die begiftigde (werknemer) en gewer (werkgewer). Laasgenoemde is die maatskappy wat die begiftigde of werknemer in diens. A begiftigde kan 'n uitvoerende of 'n loon of werknemer wees, en word ook dikwels na verwys as die optionee. Dié party is gegee die ESO ekwiteitvergoedingskemas, gewoonlik met sekere beperkings. Een van die belangrikste beperkings is wat bekend staan as die vestigingstydperk. Die vestigingstydperk is die tyd wat 'n werknemer moet wag om in staat wees om ESOs oefen. Uitoefening van ESOs, waar die optionee stel die maatskappy wat hy of sy wil die voorraad te koop, kan die optionee om die gekla aandele te koop teen die trefprys aangedui in die ESO opsies ooreenkoms. Die verkry voorraad (in geheel of dele) kan dan onmiddellik verkoop word teen die volgende beste markprys. Hoe hoër die markprys van die uitoefening of trefprys, hoe groter die verspreiding en dus hoe groter die vergoeding (nie verkry) die werknemer verdien. As jy later sal sien, hierdie snellers 'n belasting gebeurtenis waardeur die gewone vergoeding belastingkoers is toegepas om die verspreiding. Byvoorbeeld, as jou ESOs het 'n uitoefeningsprys van 30, wanneer jy jou ESOs oefen jy sal in staat wees om aan te skaf (koop) die gespesifiseerde aandele van voorraad op 30. Met ander woorde, maak nie saak hoeveel hoër die markprys vir die voorraad wees is, op die punt van die oefening te kry om die voorraad te koop teen die trefprys, en hoe groter is die verspreiding tussen staking en die mark prys, hoe groter is die verdienste. Vestigende Die ESOs word beskou as gevestigde wanneer die werknemer toegelaat word om uit te oefen en die aankoop van voorraad, maar die voorraad kan nie berus by 'n paar (rare) gevalle. Dit is belangrik om te lees aandagtig wat bekend staan as die maatskappy se plan voorraad opsies en die opsies ooreenkoms te bepaal die regte en sleutel beperkinge beskikbaar vir werknemers. Die voormalige is saamgestel deur die raad van direkteure en bevat besonderhede van die regte van 'n begunstigde of optionee. Die opsies ooreenkoms sal egter die belangrikste besonderhede, soos die vestiging skedule, die deur die toekenning en die uitoefening of trefprys aandele bied. Natuurlik, sal die terme wat verband hou met die vestiging van die ESOs uitgespel word, ook. (Vir meer inligting oor uitvoerende vergoeding perke, lees Hoe Beperkte voorrade en RSUs belas.) ESOs tipies berus by gedeeltes oor tyd in die vorm van 'n vestiging skedule. Dit is uitgespel in die opsies ooreenkoms. ESOs sal vestig gewoonlik op vasgestelde datums. Byvoorbeeld, kan jy 25 frokkie in een jaar, (een jaar vanaf die toekenningsdatum) 'n ander 25 mag berus by twee jaar, en so aan totdat jy ten volle gevestigde beskou het. As jy dit nie uit te oefen jou opsies na jaar een (die 25 wat berus by daardie jaar), moet jy dan 'n kumulatiewe groei in persent gevestigde, en nou uitgeoefen opsies, oor die twee jaar. Sodra al gevestig het, intussen, kan jy dan oefen die hele groep, of jy kan deel van die ten volle gevestigde ESOs oefen. (Vir meer insig, lees Hoe kan ek iets vestig) Betaal vir die Stock Met ander woorde, op hierdie punt wat jy kan vra om 25 van 1000 aandele in die ESO toegestaan oefen, wat beteken dat jy 250 aandele van voorraad sal kry by die trefprys van die opsie. Jy sal nodig hê om te kom met die kontant om te betaal vir die voorraad, maar die prys wat jy betaal is die trefprys, nie die markprys (terughoubelasting en ander verwante toestand nie en federale inkomste belasting op hierdie tyd afgetrek deur die werkgewer en die koopprys sal tipies dié belasting aan die aandele prys aankoop koste). Alle besonderhede oor vestiging van ESOs (jy moet 'n paar verleen of 'n paar tans), weer kan gevind word in wat die opsies ooreenkoms en onderneming voorraad plan genoem. Maak seker dat jy dit eers deur, as fynskrif kan soms verberg belangrike leidrade oor wat jy mag of nie mag nie in staat wees om te doen met jou ESOs, en presies wanneer jy kan begin om hulle doeltreffend te bestuur. Daar is 'n paar moeilike kwessies hier, veral met betrekking tot die beëindiging van diens (hetsy vrywillig of onwillekeurig). As jou diens beëindig, in teenstelling met gevestigde voorraad, jy sal nie in staat wees om op te hou om jou opsies voor of na hulle berus. Terwyl sommige ag geneem kan word om omstandighede waarom indiensneming beëindig, meestal jou ESO ooreenkoms beëindig met indiensneming, of net na. As opsies gevestig het voor diensbeëindiging, kan jy 'n klein venster (bekend as 'n grasietydperk) om jou ESOs oefen het. As jy verskansing posisies, die waarskynlikheid van die beëindiging indiensneming voorkom is 'n belangrike oorweging. Dit is, want as jy die aandele wat jy probeer om te verskans verloor, is jy links hou heinings wat blootgestel is aan hul eie risiko (nadat geen aandele verreken). As jy verloor jou heinings en winste op jou ESOs wat nie gerealiseer kan word nie, is 'n groot risiko van verlies geskep. (Hier is meer oor hoe verskansing werke in Verskansing In laymans terme.) Die ESO Smeer Kom ons neem 'n nader kyk na die sogenaamde verspreiding tussen die staking en die aandele prys. As jy ESOs het met 'n staking van 25, die aandele prys is op 50, en jy wil om te oefen 25 van jou 1000 aandele toegelaat per jou ESOs, jy nodig sou wees om te betaal 25 x 250 vir die aandele, wat gelyk is aan 6250 voor belasting. Op die oomblik, egter, die waarde in die mark is 12.500. Daarom, as jy oefen en te verkoop op dieselfde tyd, die aandele wat jy uit die maatskappy verkry uit die beoefening van jou ESOs sal jy net 'n totaal van 6250 (voorbelaste). Soos hierbo genoem, maar ten koste van intrinsieke (verspreiding) waarde is belas as gewone inkomste. al as gevolg in die jaar wat jy doen die oefening. En whats erger, ontvang jy geen belasting verreken uit die verlies van tyd of ekstrinsieke waarde op die deel van die ESOs uitgeoefen word, wat 'n aansienlike kon wees. Terugkeer na die kwessie van belasting, as jy 'n 40 belastingkoers toegepas, jy nie net opgee al die tydwaarde in 'n oefening, maar jy opgee 40 van die intrinsieke waarde vang in die oefening. Sodat 6250 nou krimp tot 3750. As jy nie die voorraad te verkoop, jy is nog onderhewig aan die belasting op oefening, 'n dikwels oor die hoof gesien risiko. Enige winste op die voorraad na oefening, maar sal belas word as kapitaalwins. lang of kort termyn na gelang van hoe lank jy die verworwe voorraad hou (Jy sal nodig hê om die verworwe voorraad te hou vir 'n jaar en 'n dag volgende oefening om te kwalifiseer vir die laer kapitaalwinsbelasting koers). (Vir meer inligting oor kapitaalwinsbelasting belastings, sien belastingeffek op kapitaalwins.) Kom ons neem aan jou ESO het berus, of 'n gedeelte van jou toelae (sê 25 van 1000 aandele, of 250 aandele) en jy wil uit te oefen en te skaf 250 aandele van die maatskappy voorraad. Jy sal nodig hê om jou maatskappy in kennis stel van die voorneme om te oefen. Jy sal dan gevra word om die prys van die oefening te betaal. As jy onder kan sien, as die voorraad verhandel teen 50 en jou uitoefeningsprys is 40, sal jy nodig het om te kom met 10,000 tot die voorraad (40 x 250 10000) te koop. Maar daar is nog baie meer. As dit is nie-gekwalifiseerde voorraad opsies, sal jy ook moet terughoudingsbelasting (in meer besonderhede in die afdeling van hierdie handleiding oor belastingimplikasies) betaal. As jy jou voorraad te verkoop teen die markprys van 50, sien jy 'n wins van 2500 bo die uitoefeningsprys (12500 - 10,000), wat is die verspreiding (soms na verwys as die winskoop element). Die 2500 verteenwoordig die bedrag wat die opsies is in die geld (hoe ver bo die trefprys (dws 50 -. 40 10) Hierdie in-die-geld bedrag ook jou belasbare inkomste, het 'n geleentheid by die IRS as vergoeding verhoog, en dus belas teen gewone inkomste belasting tariewe Figuur 1:.. 'n eenvoudige ESO oefening om 250 aandele met 10 intrinsieke waarde Ongeag of die verkry 250 aandele verkoop word, die wins op oefening gerealiseer en snellers 'n belasting gebeurtenis natuurlik, een keer jy die voorraad te bekom, as daar enige prys veranderinge, in die veronderstelling jy nie likwideer. dit sal óf meer winste of 'n verlies op die voorraad posisie te produseer. laasgenoemde dele van hierdie handleiding na belasting implikasies van die hou van die voorraad versus dit onmiddellik verkoop oor oefening. Hou deel van of al die verkry voorraad verhoog 'n paar netelige kwessies rakende belastingaanspreeklikheid wanpassing. intrinsieke teenoor tyd waarde Soos jy kan sien in die tabel hierbo, die bedrag van die intrinsieke waarde is 10. Hierdie waarde is egter nie die enigste waarde op die opsies. 'N onsigbare waarde bekend as tydwaarde is ook teenwoordig, 'n waarde wat verbeur op oefening. Afhangende van die bedrag van die oorblywende tyd tot verstryking (die datum waarop die ESOs verval) en verskeie ander veranderlikes, kan tydwaarde groter of kleiner wees. Die meeste ESOs 'n verklaarde vervaldatum van tot 10 jaar. So hoe kan ons kyk na hierdie tydwaarde komponent van waarde Jy moet 'n teoretiese prysmodel gebruik, soos Black-Scholes, wat sal bereken vir jou die billike waarde van jou ESOs. Jy moet bewus wees dat die uitoefening van 'n ESO, terwyl dit intrinsieke waarde kan vang, gewoonlik gee tot tyd waarde (met die aanvaarding daar enige links), wat lei tot 'n potensieel groot verborge geleentheidskoste, wat eintlik groter as die wins wat deur mag wees intrinsieke waarde. (Vir meer inligting oor hoe hierdie model werk, sien Rekeningkunde en waardebepaling Werknemer Stock Options.) Die waarde samestelling van jou ESOs verskuif met beweging van die aandele prys en die oorblywende tyd tot verstryking (en met die veranderinge in volatiliteitsvlakke). Wanneer die aandele prys is laer as die trefprys, is die opsie beskou word uit die geld (ook algemeen bekend as onder die water). Wanneer op of buite die geld, die ESO het geen intrinsieke waarde, net tydwaarde (die verspreiding is nul wanneer die geld). Sedert ESOs nie verhandel word in 'n sekondêre mark, kan jy nie sien die waarde wat hulle werklik het (want daar is geen markprys soos met hul gelys opsies broers). Weereens, moet jy 'n prysmodel om insette in (trefprys, oorblywende tyd, aandele prys, risiko-vrye rentekoerse en wisselvalligheid) prop. Dit sal 'n teoretiese of billike waarde, prys, wat suiwer tydwaarde sal verteenwoordig (ook bekend as ekstrinsieke waarde) te produseer. Figuur 1: Uit die geld ESOs verteenwoordig die reg om 250 aandele en met 15 te koop aanvaar tydwaarde Soos jy kan sien in Figuur 2, wat 'n oefening toe die ESOs is uit die geld (aandeelprys onder trefprys) maak geen finansiële sin nie. In ons voorbeeld waar daar 15 van die tyd waarde per aandeel (15 x 250 3750), sou jy opgee 3750 in tydwaarde. Die aandeelprys het egter kan gekoop word by 30 in die ope mark wanneer die uitoefeningsprys is 40, so daar is geen behoefte om die opsie uit te oefen en gee jou tyd waarde. Jy kan eenvoudig die koop van die voorraad vir 30 en hou jou ESOs en eintlik 'n veel groter opwaartse potensiaal met geen bykomende risiko. Wat om te verwag in die bepalings van die Grant Met die meeste ESOs, kan jy verwag dat sekere eenvormige toestande met betrekking tot basiese terme. Byvoorbeeld, die uitoefeningsprys is gewoonlik (maar nie altyd) aangewys as die markprys van die aandele op die dag van die toekenning. Ook, is die vestigingstydperk waarskynlik gaan om uit te versprei oor 'n aantal jare met 'n kumulatiewe uitgeoefen bedrag met mekaar datum gedeeltelike vestiging. Met ander woorde, as ESOs toegestaan gee jou die reg om 1000 aandele van voorraad te koop en hulle vestig op 25 per jaar wat volg op 'n toekenningsdatum, drie jaar vanaf die toekenningsdatum jy sal in staat wees om te koop 75, of 750 aandele van die voorraad . Jy sal nog 'n jaar nodig het om die oorblywende 250 aandele vestig. Ten slotte, terwyl tipies 'n kontant oefening is die enigste roete toegelaat word deur sommige werkgewers, ander nou toelaat kontantlose oefening. Hier kan 'n reëling gemaak word met 'n makelaar of ander finansiële instelling om die oefening oor 'n baie kort termyn basis te finansier (insluitend terughoudingsbelasting betaalbaar op 'n oefening) en dan het die lening afbetaal met onmiddellike verkoop van die hele of 'n gedeelte van die verkry voorraad. Werknemer Stock Options: Vergelykings aan genoteerde opsies Skryf die Persoonlike Finansies nuusbrief waartoe finansiële produkte te bepaal die beste by jou lifestyleHow om te bespaar op belasting wanneer Oefening Stock Options Long Term Capital Gains Behandeling Venture gerugsteun opstart maatskappye is groot aanhangers van die gebruik van aansporing voorraad opsies om aan te trek en behou werknemers. 'N Maatskappy kan uitreik groot aansporing voorraad opsie verleen aan sy werknemers met geen belasting impak op die werknemer op die datum van uitreiking op voorwaarde dat die uitoefeningsprys (ook bekend as trefprys) is gelyk aan of groter is as die billike markwaarde van die voorraad op die datum van verleen. Baie keer, werknemers wag om hul voorraad opsies uit te oefen totdat 'n uitverkoping of IPO van die maatskappy is in sig nie. Dan oefen hulle en verkoop die voorraad. Hul redenasie is dat hulle don8217t wil hulle hard verdiende kontant te belê in 'n voorraad wat kan, soos baie Venture Investments, waardeloos geword. Terwyl hierdie laaste minuut oefening rasionele deur die bewaring van kontant en die voorkoms van verlies ook al mag lyk, in baie gevalle is dit nie. Hoekom Omdat die opsiehouers versuim het om die belasting te oorweeg sal hulle moet betaal en die groot verskil tussen gewone federale inkomste belasting tariewe (in 2016 'n maksimum koers van 39,6) en federale langtermyn kapitaalwinsbelasting tariewe (in 2016 pryse oor die algemeen wissel van 15 tot 23.8). Daar kan bykomende staat belastingbesparings wees, afhangende van waar die werknemer woon. 'N opsiehouer wat oefen ten tyde van 'n maatskappy likiditeit geval en dadelik verkoop sy voorraad betaal tot 39,6 in die federale inkomste belasting op die wins tussen die uitoefeningsprys en die verkoopprys van die voorraad. In teenstelling, het dieselfde opsiehouer uitgeoefen 'n jaar vroeër (om te voldoen aan die langtermyn kapitaalwinsbelasting reël dat aandele gehou moet word vir 1 jaar vanaf die datum van oefening en 2 jaar vanaf die datum van toekenning), die federale inkomste belasting kan het by die laer kapitaalwinsbelasting koers is. Nog 'n voordeel vir die uitoefening van private maatskappy aansporing voorraad opsies kom vroeg uit die vermindering van Alternatiewe Minimum Belasting (AMT) wat verband hou met die uitoefening van aansporing voorraad opsies na die billike markwaarde aansienlik hoër as die oorspronklike trefprys op die toekenning gestyg. Maar as dit nie ingedagte beskou as 'n deel van die totale strategie, vroeë oefening om die AMT vermy kan boemerang. Byvoorbeeld, gedurende die laat 19908217s dotcom-borrel, baie mense begin beoefen in 'n poging om te kwalifiseer vir kapitale lang termyn winste net om die voorraad waarde ineenstorting tydens die een jaar hou tydperk het. Hierdie optionees oorgebly met 'n groot AMT wetsontwerp met die IRS, maar met geen geld om dit te betaal. Moes hulle selfs vroeër uitgeoefen, wanneer die verspreiding tussen die trefprys en billike markwaarde minder of nie bestaan nie, was, het hulle hulself kon gespaar hierdie kwessie. Daar kan duidelik voordele met vroeë uitoefening van aansporing voorraad opsies en soms die vroeër, hoe beter. Maar die risiko en koste wat verband hou met die uitoefening van aandele-opsies kan lastig vir baie individue wees. Waar die geld te kry Hoeveel risiko vir die ESO Fonds neem kan help om hierdie risiko's te verlig deur die verskaffing van die fondse om voorraad opsies uit te oefen en om toepaslike belasting te betaal soos AMT. Geen terugbetaling verskuldig is, tensy en totdat daar 'n likiditeit gebeurtenis met betrekking tot die maatskappy wat die aandele, soos 'n verkoop of IPO uitgereik. Vir meer inligting oor hoe om met ESO kan jy baat vind, kontak us. Get die meeste uit van Werknemer Stock Options laai die speler. 'N Werknemer voorraad opsie plan kan 'n winsgewende belegging instrument wees indien dit behoorlik bestuur word. Om hierdie rede, het hierdie planne lank gedien as 'n suksesvolle instrument om top-bestuurders te lok, en in die afgelope jaar 'n gewilde manier om nie-uitvoerende werknemers te lok. Ongelukkig het sommige nog nie daarin slaag om die volle voordeel te trek uit die geld wat gegenereer word deur hul werknemer voorraad. Begrip van die aard van aandele-opsies. belasting en die impak daarvan op persoonlike inkomste is die sleutel tot die maksimering van so 'n potensieel winsgewende parmantig. Wat is 'n Werknemer Stock Opsie 'n Werknemer voorraad opsie is 'n deur 'n werkgewer uitgereik word aan 'n werknemer om 'n vasgestelde bedrag van aandele van die maatskappy voorraad aan te koop teen 'n vaste prys vir 'n beperkte tydperk kontrak. Daar is twee breë klassifikasie van aandele-opsies uitgereik: nie-gekwalifiseerde voorraad opsies (NSO) en aansporing voorraad opsies (ISO). Nie-gekwalifiseerde voorraad opsies verskil van aansporing voorraad opsies op twee maniere. In die eerste plek NSOs word aan nie-uitvoerende werknemers en buite direkteure of konsultante. In teenstelling hiermee, is ISOs streng voorbehou vir werknemers (meer spesifiek, uitvoerende) van die maatskappy. In die tweede plek wil nonqualified opsies nie ontvang spesiale federale belasting behandeling, terwyl aansporing voorraad opsies word gunstige belasting behandeling omdat hulle voldoen aan sekere statutêre reëls beskryf deur die Internal Revenue Code (meer inligting oor hierdie gunstige belasting behandeling hieronder). NSO en ISO planne deel 'n gemeenskaplike eienskap: hulle kan komplekse transaksies binne hierdie planne voel moet spesifieke terme uiteengesit deur die werkgewer ooreenkoms en die Internal Revenue Code volg. Toekenningsdatum, Expiration, Vesting en Oefening Om mee te begin, werknemers word gewoonlik nie volle eienaarskap van die opsies op die aanvang datum van die kontrak toegeken (ook bekend as die toekenningsdatum). Hulle moet voldoen aan 'n spesifieke skedule bekend as die vestiging skedule by die uitoefening van hul opsies. Die vestiging skedule begin op die dag waarop die opsies toegestaan word en 'n lys van die datums wat 'n werknemer in staat is om 'n spesifieke aantal aandele uit te oefen. Byvoorbeeld, kan 'n werkgewer 1000 aandele toestaan op die toekenningsdatum, maar 'n jaar vanaf daardie datum, sal 200 aandele vestig (die werknemer die reg het om te oefen 200 van die 1000-aandele aanvanklik toegestaan gegee). Die jaar daarna het is 'n ander 200 aandele gevestig, en so aan. Die vestiging skedule word gevolg deur 'n vervaldatum. Op hierdie datum, die werkgewer behou nie meer die reg om sy werknemer maatskappy voorraad aan te koop onder die voorwaardes van die ooreenkoms. 'N Werknemer voorraad opsie toegestaan teen 'n spesifieke prys, bekend as die uitoefeningsprys. Dit is die prys per aandeel wat 'n werknemer moet betaal om sy of haar opsies uitoefen. Die uitoefeningsprys is belangrik omdat dit gebruik word om die wins (bekend as die winskoop element) en die belasting betaalbaar op die kontrak bepaal. Die winskopie element word bereken deur die uitoefeningsprys van die mark prys van die maatskappy se voorraad op die datum waarop die opsie uitgeoefen word. Belasting Werknemer Stock Options Die Internal Revenue Code het ook 'n stel reëls wat 'n eienaar moet gehoorsaam te ontduik stewige belasting op sy of haar kontrakte. Die belasting van voorraad opsiekontrakte hang af van die tipe opsie besit. Vir nie-gekwalifiseerde voorraad opsies (NSO): Die toekenning is nie 'n belasbare gebeurtenis. Belasting begin by die tyd van die oefening. Die winskopie element van 'n nie-gekwalifiseerde voorraad opsie beskou vergoeding en word belas teen gewone inkomste belasting tariewe. Byvoorbeeld, indien 'n werknemer 100 aandele van Stock A toegestaan teen 'n uitoefeningsprys van 25, die markwaarde van die voorraad in die tyd van die oefening is 50. Die winskoop element op die kontrak is (50-25) x 1002.500 . Let daarop dat ons die veronderstelling dat hierdie aandele is 100 berus. Die verkoop van die sekuriteit snellers 'n ander belasbare gebeurtenis. Indien die werknemer besluit om die aandele onmiddellik verkoop (of minder as 'n jaar van oefening), sal die transaksie word gerapporteer as 'n kapitale korttermyn-wins (of verlies) en sal onderhewig wees aan belasting op gewone inkomste belasting tariewe. Indien die werknemer besluit om die aandele 'n jaar verkoop ná die oefening, sal die verkoop word gerapporteer as 'n kapitale langtermyn wins (of verlies) en die belasting sal verminder word. Aansporing voorraad opsies (ISO) ontvang spesiale belasting behandeling: Die toekenning is nie 'n belasbare transaksie. Geen belasbare gebeure gerapporteer aan oefening kan egter die winskoop element van 'n aansporing voorraad opsie alternatiewe minimum belasting (AMT) te aktiveer. Die eerste belasbare gebeurtenis plaasvind by die veiling. As die aandele onmiddellik verkoop nadat hulle uitgeoefen word, is die winskoop element beskou as gewone inkomste. Die wins op die kontrak sal beskou word as 'n langtermyn-kapitaalwins indien die volgende reël is vereer: die aandele moet gehou word vir 12 maande na oefening en moet nie verkoop word tot twee jaar ná die toekenningsdatum. Byvoorbeeld, veronderstel dat Stock A toegestaan op 1 Januarie 2007 (100 gevestigde). Die uitvoerende oefen die opsies op 1 Junie 2008. Indien hy of sy wil die wins op die kontrak as 'n langtermyn-kapitaalwins rapporteer, kan die voorraad nie verkoop word voordat 1 Junie 2009. Ander oorwegings Hoewel die tydsberekening van 'n voorraad opsie strategie is belangrik, is daar ander oorwegings wat gemaak moet word. Nog 'n belangrike aspek van voorraad opsie beplanning is die uitwerking wat hierdie instrumente op algehele batetoewysing sal hê. Vir enige belegging plan om suksesvol te wees, die bates moet behoorlik gediversifiseer. 'N Werknemer moet versigtig gekonsentreer posisies op enige maatskappy se voorraad wees. Die meeste finansiële adviseurs stel voor dat maatskappy voorraad moet verteenwoordig 20 (op die meeste) van die totale belegging plan. Terwyl jy gemaklik kan voel belê 'n groter persentasie van jou portefeulje in jou eie maatskappy, sy net veiliger te diversifiseer. Raadpleeg 'n finansiële en / of belasting spesialis om die beste uitvoering plan vir jou portefeulje bepaal. Bottom Line Konseptueel, opsies is 'n aantreklike betaling metode. Wat 'n beter manier om werknemers aan te moedig om deel te neem in die groei van 'n maatskappy as deur hulle 'n stukkie van die pastei In die praktyk egter verlossing en belasting van hierdie instrumente kan baie ingewikkeld wees. Die meeste werknemers nie die belasting gevolge van die besit en die uitoefening van hul opsies te verstaan. As gevolg hiervan, kan hulle swaar gestraf word deur Uncle Sam en dikwels misloop 'n paar van die geld wat gegenereer word deur hierdie kontrakte. Onthou dat die verkoop van jou werknemer voorraad onmiddellik na oefening die hoër kort termyn kapitaalwinsbelasting sal veroorsaak. Wag totdat die verkoop kwalifiseer vir die mindere langtermyn kapitaalwinsbelasting kan jy honderde, of selfs thousands. ESPPs red: Reëls Die toekenningsdatum is gewoonlik die eerste dag van die offer tydperk. Dit word soms die inskrywings datum. Vir verskeie redes, die toekenningsdatum is belangrik in ESPPs dat belasting-gekwalifiseerde kragtens artikel 423 is, soos dit: begin die klok vir belastingdoeleindes bepaal die aandele prys wat gebruik word vir die berekening van die beperking 25000 dien as die punt vir die berekening van 'n Terugblik prys word gebruik in die berekening van die bedrag van die vergoeding inkomste te koop in 'n kwalifiserende ingesteldheid Jou maatskappy moet dieselfde datum vir al hierdie doeleindes. Geen reël vereis die toekenningsdatum om die dag wees wanneer jou salarisaftrekkings begin of wanneer jy kan begin skryf in die ESPP, so moet jy jou plan dokument te hersien om te sien hoe dit definieer toekenningsdatum. Alert: Jou individuele toekenningsdatum is wanneer jy begin deelneem aan daardie spesifieke aanbieding, nie wanneer die werklike aanbieding die eerste keer begin (indien dit vroeër begin) of wanneer jy in aanmerking kom dalk geword om deel te neem. Die finale ESPP regulasies. deur die IRS in 2009 aangeneem, leiding te gee oor wat jou maatskappy moet doen om die registrasie datum die toekenningsdatum vir hierdie doeleindes. Jou ESPP nou nodig om te verduidelik dat die maksimum aantal aandele wat gekoop kan word, moet vermeld word deur óf 'n plat limiet aandeel of 'n formule (bv 25,000 gedeel deur die aandele prys op die eerste dag van die offer). As dit maksimum nie vasgestel en bepaalbare aan die begin van die offer, die aankoop datum word die toekenningsdatum. Daarom moet jou ESPP n limiet per persoon, per-offer op die aantal aandele werknemers kan koop nie. Sien 'n verwante artikel oor al die belangrike datums en terme wat jy moet weet voordat jy deelneem aan 'n ESPP. Exercising Toekennings Oefening n voorraad opsie of aandeelwaarderingsregte reg beteken die aankoop van die uitreikers gewone aandele op die toekenning prys, ongeag van die aandele prys op die keer as jy die toelae uit te oefen. Oor Oefening Bestellings Bestel Tipes, voorwaardes, en Beperkings Kanselleer die en die vestiging Oefeninge Belastingimplikasies oor oefening BESTELLINGS Hoe kan ek oefen 'n toekenning op die oorsig bladsy vir 'n voorraad opsie plan, kliek Oefening verkoop of Oefening Hou langs 'n aanvaarde subsidie. In 'n voorraad waardering plan regte, kliek Oefening Grant of SAR Oefening langs 'n aanvaarde subsidie. Vir 'n oefening en hou voorraad opsie orde, of vir 'n aandeelwaarderingsregte oefening orde, betree die hoeveelheid aandele uit te oefen en kliek Volgende om die einde te sien. Kyk weer na die oefening orde, kliek Volgende om die orde (Vorige om die orde te wysig, Kanselleer om die bestelling te kanselleer) in te dien. Die bevestiging bladsy vertoon 'n unieke bevestiging nommer vir jou oefening orde, en die datum waarop die opbrengs in jou Fidelity inbetaal word. Vir 'n oefening en verkoop voorraad opsie orde, betree die einde besonderhede en federale belasting weerhouding inligting (sien Orde Tipes, voorwaardes, en Beperkings hieronder vir meer inligting). Klik Volgende om die einde te sien. Kyk weer na die oefening orde, kliek Volgende om die orde (Vorige om die orde te wysig, Kanselleer om die bestelling te kanselleer) in te dien. Die bevestiging bladsy vertoon 'n unieke bevestiging nommer vir jou oefening orde. Wat doen oefen en hou en oefening en verkoop beteken Oefening en hou 'n vorm van voorraad opsie of aandeelwaarderingsregte oefening waarin jy jou opsie om aandele van jou onderneming voorraad te bekom en hou die voorraad uitoefen. Wanneer jy dit doen, moet jy fondse beskikbaar (deur kontant op deposito, of beskikbaar marge te leen teen ander sekuriteite in jou Fidelity rekening) om die oefening koste en vereis belasting weerhouding (indien van toepassing) betaal het. Oefening en verkoop is 'n vorm van voorraad opsie oefening waarin jy jou opsie om aandele van jou onderneming voorraad te bekom en onmiddellik verkoop die voorraad uitoefen. Die kontant opbrengs uit die verkoop word gebruik om die oefening koste, vereis belasting weerhouding, en makelaars kommissies en fooie te betaal. Wat is die billike markwaarde van 'n opsie Billike markwaarde is die waarde by uitoefening van die aandele wat jy verkry deur die uitoefening van jou opsies. Billike markwaarde gespesifiseer in jou werkgewers voorraad opsie plan en word gebruik om jou belasbare wins en terughoudingsbelasting bepaal vir NSOs of die alternatiewe minimum belasting vir ISOs. Vir 'n bevel om voorraad opsies uit te oefen, sal die billike markwaarde wees een van die volgende: Hoe kan ek skat die wins op 'n oefening Klik Wet Skat Kry om te skat wat jou opbrengs sou wees as jy 'n sekere aantal opsies uit te oefen, of hoe baie opsies wat jy nodig sou wees om te oefen ten einde 'n sekere dollar bedrag of getal aandele ontvang. Jy moet die toekenning prys, die beraamde billike markwaarde per aandeel, en die weerhouding van belasting koers vir NSO toekennings identifiseer. Die verstek weerhouding belastingkoers verteenwoordig die beraamde totale gekombineerde belasting op jou inkomste (bv federale, staats, plaaslike, kapitaalwins belasting, ens). Sedert die Skat Kry bladsy is 'n beplanningsinstrument, die inligting wat jy betree en kies kan wees vir die oomblik gevestig voorraad opsies of vir voorraad opsies wat berus by die toekoms kan wees. Jou beraamde opbrengs sal nie sluit enige toepaslike kommissies of fooie beloop. Wanneer is my oefening om Fidelity voorgelê As jy kliek Volgende op die Review Stuur vir Oefening bladsy, stem jy in dat die oefening inligting korrek is, en jy magtig getrouheid aan die oefening uit te voer namens jou. Wat handel verifikasie en bevestiging doen ek aanlyn ontvang wanneer jy 'n toekenning aanlyn te oefen, jy altyd sien 'n Oorsig Stuur vir Oefening bladsy. Hersien hierdie bladsy noukeurig voordat jy die oefening. Sodra jy die oefening in te dien, sien jy 'n bevestiging bladsy vertoon die oefening besonderhede. Jy kan hierdie bevestiging vir jou rekords te druk. Wanneer kan ek oefen bestellings Bestellings kan ingeskryf word 24 uur per dag en 7 dae per week. Bestellings tydens nie-mark ure gesluit sal die volgende beskikbare markdag verwerk. Vir oefening en hou bestellings, moet jy die kontant beskikbaar is om die voorraad opsies te koop in jou rekening het. Wat is verduistering datums en toe is hulle gebruik Blackout datums is tydperke met beperkings op die uitoefening van aandele-opsies of regte. Blackout datums dikwels saamval met die maatskappy se fiskale jaareinde dividend skedules, en kalender jaareinde. Vir meer inligting oor jou planne verduistering datums (indien enige), sien die maatskappy se plan reëls. Hoe vestiging beïnvloed wanneer ek my opsies of regte kan uitoefen Jou plan kan 'n vestigingsperiode dat die tyd wat jy het om jou opsies of regte uit te oefen invloed hê. 'N vestigingsperiode is tyd gedurende die termyn van die toekenning wat jy hoef te wag totdat jy toegelaat word om dit uit te oefen. Byvoorbeeld, indien die termyn van jou toelae is 10 jaar, en jou vestigingstydperk is 2 jaar, kan jy begin oefen jou gevestigde opsies of regte as die tweede herdenking datum van die toekenning. Dit beteken in wese jy 'n 8-jaar tydperk (die oefening tydperk) waartydens jy jou opsies of regte kan uitoefen. Wat is 'n diskwalifiserende ingesteldheid Vir aansporing voorraad opsies, 'n diskwalifiserende ingesteldheid vind plaas wanneer jy aandele voor die gespesifiseerde wagtydperk wat belastingimplikasies het verkoop. Vir meer inligting, kontak jou belasting adviseur. ORDER tipes, VOORWAARDES, EN BEPERKINGS Watter tipes oefening en verkoop bestellings kan ek plek waar jy kan die volgende tipes oefening plaas en verkoop bestellings: Wat time-in-krag beperkings kan ek op 'n oefening en verkoop sodat jy kan die volgende plaas tyd-in-krag beperkings op oefening en verkoop bestellings: Dag die einde sal gekanselleer word indien dit nie uitgevoer kan word voordat die huidige dae mark naby (16:00 ET). Goeie Til gekanselleer Standard goeie til gekanselleer limiet bestellings oop vir 120 kalenderdae vanaf die datum wat hulle geplaas sal bly. Verval plaasvind voor die mark op die aangewese vervaldatum open. Wanneer die vervaldatum val op 'n vakansie of 'n naweek, die laaste dag uit te brei die datum is die werkdag voor die vervaldatum. In sekere gevalle kan Good til gekanselleer limiet bestellings oop meer as 120 dae bly, en sal nie outomaties gekanselleer op 120 dae. Sulke bestellings oop bly totdat hulle versadig, gekanselleer word deur u, gekanselleer word deur GTC kansellasie instruksies van jou maatskappy, 'n plan verduistering reël, gee verstryking, indiensneming status verandering, of werkgewer kansellasie van opsies. Fidelity kan ook oop bestellings te kanselleer vir enige tipe van korporatiewe aksie gebeurtenis (bv voorraad split, dividende, of voorraad haltes). Goeie til gekanselleer limiet bestellings geplaas met limiet pryse te ver van die huidige markprys van 'n sekuriteit sal nie uit te voer. Watter omstandighede kan ek op 'n oefening en verkoop ten einde te verseker dat alle aandele vir jou bestelling uitgeoefen op dieselfde tyd en vermy 'n gedeeltelik gevul orde, kies Alle of Geen van die toestand in die veld drop-down list. As jy dit nie kies Alle of Geen, kan jou aandele uit te voer in meer as een transaksie (bv 400 van 1000 aandele uitgeoefen word as deel van 'n gedeeltelike einde uitvoering die oorblywende 600 aandele later en moontlik uitgeoefen op 'n ander prys). Hoe is my opbrengs verkiesing bepaal by die uitoefening van opsies of regte As jou maatskappy se plan kan jy 'n opbrengs verkiesing te maak wanneer jy oefen, kan jy kontant, aandele, of 'n kombinasie van die Tik Data vir Oefening bladsy kies. As jy kies om 'n kombinasie van kontant en aandele ontvang, tree die persentasies in die Kontant en Aandele teks bokse (die totale persentasie moet gelyk 100). Kanselleer en die vestiging oefeninge sal ek die geleentheid kry om te verander of 'n oefening te kanselleer voordat dit jou oefening sal nie Fidelity gestuur as jy verlaat die Review Stuur vir Oefening bladsy voordat jy kliek Volgende, of as jy op Kanselleer. Hoe kan ek kanselleer 'n hangende oefening Klik View Hangende Oefeninge. Jy kan probeer om 'n oop of hangende oefening kanselleer deur te kliek Poging om styl langs die oefening besonderhede. Kyk weer na die einde seker te maak dat dit die volgorde wat jy wil kanselleer. Om 'n poging om te kanselleer plaas, kliek Volgende. Jy sien 'n kanselleer einde bevestiging, word geïdentifiseer deur 'n unieke kansellasie order nommer. Bevestiging van 'n kansellasie einde beteken nie noodwendig die oefening is gekanselleer, net dat 'n poging om die oefening te kanselleer geplaas. My om te oefen en te verkoop my voorraad opsies is net uitgevoer word. Wanneer gaan die handel vestig jou voorraad opsie oefening sal vestig in drie werksdae. Die opbrengs (minder opsie koste, makelaars kommissies en fooie en belasting) sal outomaties geplaas word in jou Fidelity rekening. Hoe kry ek die opbrengs van my voorraad opsie koop Opbrengste uit voorraad opsie verkope word outomaties in jou Fidelity rekening gedeponeer. Sodra die oefening (tipies drie werksdae) gevestig het, kan jy óf herbelê die opbrengs in 'n ander sekuriteit met behulp van Fidelitys aanlyn handel vermoëns of skryf 'n tjek uit jou Fidelity rekening. BELASTINGIMPLIKASIES Is daar belastingimplikasies wanneer voorraad opsies uitgeoefen Ja, daar is belastingimplikasies - en hulle kan beduidend wees. Oefening voorraad opsies is 'n gesofistikeerde en soms ingewikkelde transaksie. Voor jy kyk na die uitoefening van jou voorraad opsies, seker wees om 'n belasting adviseur te raadpleeg. Wat is die alternatiewe minimum belasting (AMT) Die Alternatiewe Minimum Belasting (AMT) is 'n belastingstelsel wat die federale inkomste belasting stelsel aanvul. Die doel van die AMT is om te verseker dat almal wat voordeel trek uit sekere belastingvoordele ten minste 'n minimum bedrag van belasting sal betaal. Vir meer inligting oor hoe die AMT jou situasie kan beïnvloed, kontak jou belasting adviseur. Hoe betaal ek die belasting toe ek uit 'n oefening-en-verkoop-transaksie uit te oefen en te verkoop voorraad opsies Die belasting verskuldig op die wins (billike markwaarde op die tyd wat jy verkoop, minus die toekenning prys), minus makelaars kommissies en toepaslike fooie is afgetrek van die opbrengs van die voorraad te koop. Jou werkgewer belasting weerhouding tariewe. Sien Oefening Stock Options vir meer inligting. Wil jy dalk kontak jou belasting adviseur vir meer inligting spesifiek vir jou situasie. Verwante Hulp-onderwerpe
No comments:
Post a Comment